Výskum a implementácia
Tretia etapa, narozdiel od alokácie aktív, je charakteristická screeningom a výskumom samotného finančného trhu.
Prvým krokom je obsiahly screening trhu a vyhľadávanie najvhodnejších kandidátov spomedzi konkrétnych akcií, podielových fondov alebo alternatívnych finančných a nefinančných aktív.
Na základe stanovených alokačných smerníc, due diligence, operatívneho riadenia a risk manažmentu vyberieme užšiu skupinu aktív, ktoré spĺňajú prísne kritéria výberu. Následnou vlastnou makroekonomickou, kvalitatívnou a kvantitatívnou analýzou zvrchu nadol získame portfólio konkrétnych investičných titulov.
Záver implementácie predstavuje samotné realizovanie investičnej koncepcie, avšak prebieha postupne v závislosti od ekonomických, trhových, daňových a iných okolností.